୦୮/୨୧/୨୦୨୩

ଘର କିଣିବା ସମୟରେ, ଆମକୁ ପ୍ରାୟତଃ ବିଭିନ୍ନ ପ୍ରକାରର ଋଣ ବିଷୟରେ ବିଚାର କରିବାକୁ ପଡ଼ିଥାଏ, ଯେଉଁଥିରେ ଦୁଇଟି ମୁଖ୍ୟ ପ୍ରକାର ଅନ୍ତର୍ଭୁକ୍ତ: ସ୍ଥିର ହାର ଋଣ ଏବଂ ସମାୟୋଜିତ ହାର ଋଣ। ସର୍ବୋତ୍ତମ ଋଣ ନିଷ୍ପତ୍ତି ନେବା ପାଇଁ ଏହି ଦୁଇ ପ୍ରକାର ମଧ୍ୟରେ ପାର୍ଥକ୍ୟ ଜାଣିବା ଅତ୍ୟନ୍ତ ଗୁରୁତ୍ୱପୂର୍ଣ୍ଣ। ଏହି ଆର୍ଟିକିଲରେ, ଆମେ ଏକ ସ୍ଥିର ହାର ବନ୍ଧକର ଲାଭ ବିଷୟରେ ଜାଣିବା, ଏକ ସ୍ଥିର ହାର ବନ୍ଧକର ବୈଶିଷ୍ଟ୍ୟଗୁଡ଼ିକ ଅନୁସନ୍ଧାନ କରିବା ଏବଂ ଆପଣଙ୍କର ବନ୍ଧକ ଦେୟ କିପରି ଗଣନା କରିବେ ତାହା ଆଲୋଚନା କରିବା।

ସ୍ଥିର ହାର ମର୍ଟଗେଜର ଲାଭ
ସ୍ଥିର-ହାର ମର୍ଟଗେଜ୍ ହେଉଛି ସବୁଠାରୁ ସାଧାରଣ ପ୍ରକାରର ଋଣ ମଧ୍ୟରୁ ଗୋଟିଏ ଏବଂ ସାଧାରଣତଃ 10-, 15-, 20- ଏବଂ 30-ବର୍ଷ ଅବଧିରେ ପ୍ରଦାନ କରାଯାଏ। ସ୍ଥିର-ହାର ମର୍ଟଗେଜ୍‌ର ମୁଖ୍ୟ ସୁବିଧା ହେଉଛି ଏହାର ସ୍ଥିରତା। ଯଦିଓ ବଜାର ସୁଧ ହାର ପରିବର୍ତ୍ତନ ହୁଏ, ଋଣ ସୁଧ ହାର ସମାନ ରହିଥାଏ। ଏହାର ଅର୍ଥ ହେଉଛି ଋଣଗ୍ରହୀତାମାନେ ପ୍ରତି ମାସରେ କେତେ ଟଙ୍କା ଦେବେ ତାହା ସଠିକ୍ ଭାବରେ ଜାଣିପାରିବେ, ଯାହା ସେମାନଙ୍କୁ ସେମାନଙ୍କର ଆର୍ଥିକ ବଜେଟ୍ ଭଲ ଭାବରେ ଯୋଜନା ଏବଂ ପରିଚାଳନା କରିବାକୁ ଅନୁମତି ଦିଏ। ଫଳସ୍ୱରୂପ, ସ୍ଥିର-ହାର ମର୍ଟଗେଜ୍‌ଗୁଡ଼ିକୁ ବିପଦ-ପ୍ରତିରୋଧୀ ନିବେଶକମାନେ ପସନ୍ଦ କରନ୍ତି କାରଣ ସେମାନେ ଭବିଷ୍ୟତର ସମ୍ଭାବ୍ୟ ସୁଧ ହାର ବୃଦ୍ଧି ବିରୁଦ୍ଧରେ ସୁରକ୍ଷା ଦିଅନ୍ତି। ସୁପାରିଶ କରାଯାଇଥିବା ଉତ୍ପାଦ:QM ସମ୍ପ୍ରଦାୟ ଋଣ,ଡିଏସସିଆର,ବ୍ୟାଙ୍କ ଷ୍ଟେଟମେଣ୍ଟ।

ଆଡଜଷ୍ଟେବଲ୍ ହାର ମର୍ଟଗେଜ୍ ବିଶ୍ଳେଷଣ
ବିପରୀତରେ, ଆଡଜଷ୍ଟେବଲ୍ ହାର ମର୍ଟଗେଜ୍ (ARMs) ଅଧିକ ଜଟିଳ ଏବଂ ସାଧାରଣତଃ 7/1, 7/6, 10/1 ଏବଂ 10/6 ARMs ଭଳି ବିକଳ୍ପ ପ୍ରଦାନ କରେ। ଏହି ପ୍ରକାରର ଋଣ ପ୍ରାରମ୍ଭରେ ଏକ ସ୍ଥିର ସୁଧ ହାର ପ୍ରଦାନ କରେ, ଯାହା ପରେ ବଜାର ପରିସ୍ଥିତି ଅନୁସାରେ ସୁଧ ହାରକୁ ସଜାଡ଼ି ଦିଆଯାଏ। ଯଦି ବଜାର ହାର ହ୍ରାସ ପାଏ, ତେବେ ଆପଣ ଏକ ଆଡଜଷ୍ଟେବଲ୍-ହାର ମର୍ଟଗେଜ୍ ଉପରେ କମ୍ ସୁଧ ଦେଇପାରନ୍ତି।

ଉଦାହରଣ ସ୍ୱରୂପ, ଏକ 7/6 ARMରେ, "7" ପ୍ରାରମ୍ଭିକ ସ୍ଥିର-ହାର ଅବଧିକୁ ପ୍ରତିନିଧିତ୍ୱ କରେ, ଅର୍ଥାତ୍ ଋଣର ସୁଧ ହାର ପ୍ରଥମ ସାତ ବର୍ଷ ପାଇଁ ଅପରିବର୍ତ୍ତିତ ରହିଥାଏ। "6" ହାର ସମାୟୋଜନର ଫ୍ରିକ୍ୱେନ୍ସିକୁ ପ୍ରତିନିଧିତ୍ୱ କରେ, ଯାହା ସୂଚିତ କରେ ଯେ ଋଣ ହାର ପ୍ରତି ଛଅ ମାସରେ ସମାୟୋଜନ ହୁଏ।

ଏହାର ଆଉ ଏକ ଉଦାହରଣ ହେଉଛି “7/6 ARM (5/1/5)”, ଯେଉଁଠାରେ ବନ୍ଧନୀରେ ଥିବା “5/1/5″ ହାର ସମାୟୋଜନ ପାଇଁ ନିୟମ ବର୍ଣ୍ଣନା କରେ:
· ପ୍ରଥମ “5” ସର୍ବାଧିକ ଶତକଡାକୁ ପ୍ରତିନିଧିତ୍ୱ କରେ ଯାହାକୁ ହାର ପ୍ରଥମ ଥର ପାଇଁ ସପ୍ତମ ବର୍ଷରେ ଆଡଜଷ୍ଟ କରିପାରିବ। ଉଦାହରଣ ସ୍ୱରୂପ, ଯଦି ଆପଣଙ୍କର ପ୍ରାରମ୍ଭିକ ହାର 4%, ତେବେ ସପ୍ତମ ବର୍ଷରେ, ହାର 4% + 5% = 9% ପର୍ଯ୍ୟନ୍ତ ବୃଦ୍ଧି ପାଇପାରିବ।
· "1" ସର୍ବାଧିକ ଶତକଡାକୁ ପ୍ରତିନିଧିତ୍ୱ କରେ ଯାହାକୁ ହାର ପରବର୍ତ୍ତୀ ସମୟରେ (ପ୍ରତି ଛଅ ମାସରେ) ଆଡଜଷ୍ଟ କରିପାରିବ। ଯଦି ଆପଣଙ୍କର ହାର ପୂର୍ବ ସମୟରେ 5% ଥିଲା, ତେବେ ପରବର୍ତ୍ତୀ ସମାୟୋଜନ ପରେ, ହାର 5% + 1% = 6% ପର୍ଯ୍ୟନ୍ତ ଯାଇପାରିବ।
· ଶେଷ "5" ଋଣର ଜୀବନକାଳ ମଧ୍ୟରେ ହାର ବୃଦ୍ଧି ପାଇପାରିବ ବୋଲି ସର୍ବାଧିକ ଶତକଡ଼ାକୁ ପ୍ରତିନିଧିତ୍ୱ କରେ। ଏହା ପ୍ରାରମ୍ଭିକ ହାର ସହିତ ସାପେକ୍ଷ। ଯଦି ଆପଣଙ୍କର ପ୍ରାରମ୍ଭିକ ହାର 4% ଥିଲା, ତେବେ ଋଣର ସମ୍ପୂର୍ଣ୍ଣ ଅବଧିରେ, ହାର 4% + 5% = 9% ଅତିକ୍ରମ କରିବ ନାହିଁ।

ତଥାପି, ଯଦି ବଜାର ହାର ବୃଦ୍ଧି ପାଏ, ତେବେ ଆପଣଙ୍କୁ ଅଧିକ ସୁଧ ଦେବାକୁ ପଡ଼ିପାରେ। ଏହା ଏକ ଦୁଇଧାରୀ ଖଣ୍ଡା; ଯଦିଓ ଏହାର ଅତିରିକ୍ତ ଲାଭ ହୋଇପାରେ, ଏହା ଅଧିକ ବିପଦ ସହିତ ମଧ୍ୟ ଆସିଥାଏ। ସୁପାରିଶ କରାଯାଇଥିବା ଉତ୍ପାଦଗୁଡ଼ିକ:ପୂର୍ଣ୍ଣ ଡକ୍ ଜମ୍ବୋ,WVOE&ସ୍ୱୟଂ ପ୍ରସ୍ତୁତ ପି ଆଣ୍ଡ ଏଲ।

ଆପଣଙ୍କର ମର୍ଟଗେଜ୍ ପେମେଣ୍ଟ କିପରି ଗଣନା କରିବେ
ଆପଣ କେଉଁ ପ୍ରକାରର ଋଣ ବାଛନ୍ତୁ ନା କାହିଁକି, ଆପଣଙ୍କର ମର୍ଟଗେଜ୍ ପରିଶୋଧ କିପରି ଗଣନା କରାଯାଏ ତାହା ବୁଝିବା ଅତ୍ୟନ୍ତ ଗୁରୁତ୍ୱପୂର୍ଣ୍ଣ। ଋଣ ମୂଳ, ସୁଧ ହାର ଏବଂ ଅବଧି ହେଉଛି ପରିଶୋଧ ପରିମାଣକୁ ପ୍ରଭାବିତ କରୁଥିବା ପ୍ରମୁଖ କାରଣ। ଏକ ସ୍ଥିର-ହାର ମର୍ଟଗେଜ୍‌ରେ, ଯେହେତୁ ସୁଧ ହାର ପରିବର୍ତ୍ତନ ହୁଏ ନାହିଁ, ପରିଶୋଧ ମଧ୍ୟ ସମାନ ରହିଥାଏ।

୧. ସମାନ ମୂଳଧନ ଏବଂ ସୁଧ ପଦ୍ଧତି
ସମାନ ମୂଳ ଏବଂ ସୁଧ ପଦ୍ଧତି ହେଉଛି ଏକ ସାଧାରଣ ପରିଶୋଧ ପଦ୍ଧତି, ଯେଉଁଠାରେ ଋଣଗ୍ରହୀତା ପ୍ରତି ମାସରେ ସମାନ ପରିମାଣର ମୂଳ ଏବଂ ସୁଧ ପରିଶୋଧ କରନ୍ତି। ଋଣର ପ୍ରାରମ୍ଭିକ ପର୍ଯ୍ୟାୟରେ, ପରିଶୋଧର ଅଧିକାଂଶ ସୁଧ ପାଇଁ ଯାଇଥାଏ; ପରବର୍ତ୍ତୀ ପର୍ଯ୍ୟାୟରେ, ଏହାର ଅଧିକାଂଶ ମୂଳ ପରିଶୋଧ ପାଇଁ ଯାଇଥାଏ। ନିମ୍ନଲିଖିତ ସୂତ୍ର ବ୍ୟବହାର କରି ମାସିକ ପରିଶୋଧ ପରିମାଣ ଗଣନା କରାଯାଇପାରିବ:
ମାସିକ ପରିଶୋଧ ପରିମାଣ = [ଋଣ ମୂଳ x ମାସିକ ସୁଧ ହାର x (୧+ମାସିକ ସୁଧ ହାର)^ଋଣ ଅବଧି] / [(୧+ମାସିକ ସୁଧ ହାର)^ଋଣ ଅବଧି - ୧]
ଯେଉଁଠାରେ ମାସିକ ସୁଧ ହାର ବାର୍ଷିକ ସୁଧ ହାରକୁ 12 ଦ୍ୱାରା ଭାଗ କଲେ ସମାନ ହୁଏ, ଏବଂ ଋଣ ଅବଧି ମାସଗୁଡ଼ିକରେ ଋଣ ଅବଧି ଅଟେ।

2. ସମାନ ମୁଖ୍ୟ ପଦ୍ଧତି
ସମାନ ମୂଳଧନ ପଦ୍ଧତିର ନୀତି ହେଉଛି ଯେ ମୂଳଧନର ପରିଶୋଧ ପ୍ରତି ମାସରେ ସମାନ ରହିଥାଏ, କିନ୍ତୁ ଅନାଦେୟ ମୂଳଧନର ଧୀରେ ଧୀରେ ହ୍ରାସ ସହିତ ପ୍ରତି ମାସରେ ସୁଧ ହ୍ରାସ ପାଏ, ତେଣୁ ମାସିକ ପରିଶୋଧ ପରିମାଣ ମଧ୍ୟ ଧୀରେ ଧୀରେ ହ୍ରାସ ପାଏ। ନବମ ମାସର ପରିଶୋଧ ପରିମାଣ ନିମ୍ନଲିଖିତ ସୂତ୍ର ବ୍ୟବହାର କରି ଗଣନା କରାଯାଇପାରିବ:
ନବମ ମାସର ପରିଶୋଧ = (ଋଣ ମୂଳ / ଋଣ ଅବଧି) + (ଋଣ ମୂଳ - ମୋଟ ପରିଶୋଧ ମୂଳ) x ମାସିକ ସୁଧ ହାର
ଏଠାରେ, ମୋଟ ପରିଶୋଧିତ ମୂଳଧନ ହେଉଛି (n-1) ମାସରେ ପରିଶୋଧିତ ମୂଳଧନର ଯୋଗଫଳ।

ଦୟାକରି ଧ୍ୟାନ ଦିଅନ୍ତୁ ଯେ ଉପରୋକ୍ତ ଗଣନା ପଦ୍ଧତି କେବଳ ସ୍ଥିର ହାର ଋଣ ପାଇଁ। ସମାୟୋଜିତ ହାର ଋଣ ପାଇଁ, ଗଣନା ଅଧିକ ଜଟିଳ କାରଣ ସୁଧ ହାର ବଜାର ପରିସ୍ଥିତି ସହିତ ପରିବର୍ତ୍ତନ ହୋଇପାରେ।

ସ୍ଥିର-ହାର ଏବଂ ସମାୟୋଜିତ-ହାର ମର୍ଟଗେଜର ଧାରଣା ତୁଳନାତ୍ମକ ଭାବରେ ସରଳ, କିନ୍ତୁ କିଛି ଗୁରୁତ୍ୱପୂର୍ଣ୍ଣ ବିଚାର ରହିଛି। ଉଦାହରଣ ସ୍ୱରୂପ, ଏକ ସ୍ଥିର-ହାର ମର୍ଟଗେଜ ସ୍ଥିର ପରିଶୋଧ ପ୍ରଦାନ କରେ, କିନ୍ତୁ ଯଦି ବଜାର ହାର ହ୍ରାସ ପାଏ ତେବେ ଆପଣ କମ୍ ହାରର ଲାଭ ଉଠାଇପାରିବେ ନାହିଁ। ଅନ୍ୟପକ୍ଷରେ, ଏକ ସମାୟୋଜିତ-ହାର ମର୍ଟଗେଜ କମ୍ ପ୍ରାରମ୍ଭିକ ସୁଧ ହାର ପ୍ରଦାନ କରିପାରେ, ଯଦି ବଜାର ହାର ବୃଦ୍ଧି ପାଏ ତେବେ ଆପଣ ଅଧିକ ପରିଶୋଧ ଚାପରେ ରହିପାରନ୍ତି। ତେଣୁ, ଋଣଗ୍ରହୀତାମାନଙ୍କୁ ସ୍ଥିରତା ଏବଂ ବିପଦକୁ ସନ୍ତୁଳିତ କରିବା, ବଜାର ଗତିଶୀଳତାକୁ ଗଭୀର ଭାବରେ ବିଶ୍ଳେଷଣ କରିବା ଏବଂ ସର୍ବୋତ୍ତମ ନିଷ୍ପତ୍ତି ନେବା ଆବଶ୍ୟକ।

ସ୍ଥିର-ହାର କିମ୍ବା ପରିବର୍ତ୍ତନଶୀଳ-ହାର ମର୍ଟଗେଜ୍ ମଧ୍ୟରୁ ବାଛିବା ସମୟରେ, ଆପଣଙ୍କର ଆର୍ଥିକ ପରିସ୍ଥିତି, ବିପଦ ସହନଶୀଳତା ଏବଂ ବଜାର ପରିସ୍ଥିତି ବିଚାର କରିବା ଗୁରୁତ୍ୱପୂର୍ଣ୍ଣ। ପାର୍ଥକ୍ୟ, ସୁବିଧା ଏବଂ ଅସୁବିଧା ଜାଣନ୍ତୁ ଏବଂ ଆପଣଙ୍କର ମର୍ଟଗେଜ୍ ଦେୟ କିପରି ଗଣନା କରିବେ ତାହା ଶିଖନ୍ତୁ। ଏହି ଜ୍ଞାନ ଏକ ଉପଯୁକ୍ତ ଋଣ ରଣନୀତି ବିକାଶ କରିବା ପାଇଁ ଗୁରୁତ୍ୱପୂର୍ଣ୍ଣ। ଆମେ ଆଶା କରୁଛୁ ଯେ ଏହି ଲେଖାରେ ଆଲୋଚନା ଆପଣଙ୍କୁ ଭଲ ଭାବରେ ବୁଝିବାରେ ଏବଂ ଆପଣଙ୍କ ଆବଶ୍ୟକତା ପାଇଁ ସର୍ବୋତ୍ତମ ଋଣ ବାଛିବାରେ ସାହାଯ୍ୟ କରିଛି।

ବିବୃତ୍ତି: ଏହି ଲେଖାଟି AAA LENDINGS ଦ୍ୱାରା ସମ୍ପାଦିତ ହୋଇଛି; କିଛି ଫୁଟେଜ୍ ଇଣ୍ଟରନେଟ୍ ରୁ ନିଆଯାଇଛି, ସାଇଟର ସ୍ଥିତି ଦର୍ଶାଯାଇ ନାହିଁ ଏବଂ ଅନୁମତି ବିନା ପୁନଃମୁଦ୍ରଣ କରାଯାଇପାରିବ ନାହିଁ। ବଜାରରେ ବିପଦ ଅଛି ଏବଂ ନିବେଶ ସତର୍କ ରହିବା ଉଚିତ। ଏହି ଲେଖାଟି ବ୍ୟକ୍ତିଗତ ନିବେଶ ପରାମର୍ଶ ଗଠନ କରେ ନାହିଁ, କିମ୍ବା ଏହା ବ୍ୟକ୍ତିଗତ ବ୍ୟବହାରକାରୀଙ୍କ ନିର୍ଦ୍ଦିଷ୍ଟ ନିବେଶ ଉଦ୍ଦେଶ୍ୟ, ଆର୍ଥିକ ପରିସ୍ଥିତି କିମ୍ବା ଆବଶ୍ୟକତାକୁ ବିଚାରକୁ ନେଇନାହିଁ। ବ୍ୟବହାରକାରୀମାନେ ବିଚାର କରିବା ଉଚିତ ଯେ ଏଠାରେ ଥିବା କୌଣସି ମତାମତ, ମତାମତ କିମ୍ବା ନିଷ୍କର୍ଷ ସେମାନଙ୍କ ନିର୍ଦ୍ଦିଷ୍ଟ ପରିସ୍ଥିତି ପାଇଁ ଉପଯୁକ୍ତ କି ନାହିଁ। ନିଜସ୍ୱ ବିପଦରେ ସେହି ଅନୁସାରେ ନିବେଶ କରନ୍ତୁ।